就全國民間借貸的監測來(lái)說(shuō)，溫州毫無(wú)疑問(wèn)算得上是最具代表意義的樣本之一。
今年以來(lái)，央行五次提高準備金率達到17.5%，至歷史高位。市場(chǎng)人士測算，此舉凍結銀行資金4200余億元。流動(dòng)性緊縮，銀行放貸的尺度越來(lái)越嚴，在中小企業(yè)聚集的溫州，民間借貸則成了很多企業(yè)重要的資金來(lái)源。
7月23日，記者獨家獲得一份權威部門(mén)完成的《溫州金融形勢分析報告》(下稱(chēng)“報告”)，揭開(kāi)了當地民間借貸的最新生態(tài)。
報告指出，民間借貸的利率今年以來(lái)呈現出一路攀升之勢，而從借貸關(guān)系看，雖然仍是個(gè)人借貸為主體，但企業(yè)參與程度已明顯提高，個(gè)人供給企業(yè)金額占比43.4%，同比提高12.4個(gè)百分點(diǎn)。
值得一提的是，溫州是央行的民間利率監測試點(diǎn)，央行溫州中心支行的人士介紹，該行在全市選定30個(gè)民間借貸較活躍的鄉鎮，目前已經(jīng)有400個(gè)監測點(diǎn)。
利率屢創(chuàng )新高
報告由中國人民銀行溫州中心支行(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“溫州中支”)經(jīng)數月調查分析后得出。
“在當前宏觀(guān)調控從緊的背景下，民間借貸表現再次活躍，并表現出與以往不同的新情況新特點(diǎn)。”該份報告稱(chēng)，民間借貸規模在不斷擴大的同時(shí)，民間借貸利率也呈上揚態(tài)勢，并沖破歷史記錄。
其實(shí)，這種攀升從去年下半年開(kāi)始就已經(jīng)出現，據溫州中支有關(guān)人士分析，當時(shí)，國家6次上調基準利率，10次上調存款準備金，溫州累計被凍結資金在36億元左右。溫州民間借貸隨之水漲船高，去年12月溫州民間借貸月利率就達到11.64‰，離2005年1月的12.112‰的月利率最高的歷史記錄僅一步之遙。
而從今年年初開(kāi)始，民間借貸開(kāi)始進(jìn)入一個(gè)新的上升階段。至今年6月份，溫州中支從選定的400戶(hù)民間借貸監測點(diǎn)統計顯示，溫州區域內，民間借貸6月份平均加權月利率達到了12.25‰，比去年同期增加3.23個(gè)千分點(diǎn)。這個(gè)數據比上述歷史高位記錄高出了0.138個(gè)千分點(diǎn)。
“溫州銀行貸款趨緊下，企業(yè)生產(chǎn)資金緊張，民間借貸再次活躍，造成民間利率攀升。”該份報告分析，從借貸關(guān)系看，民間借貸雖然仍是個(gè)人借貸為主體，但企業(yè)參與程度明顯提高。
報告顯示，6月份，非農戶(hù)平均借貸利率15.235%，比農戶(hù)高0.949個(gè)點(diǎn)。從借貸關(guān)系看，個(gè)人仍是民間借貸主體，但企業(yè)參與程度明顯提高，個(gè)人供給企業(yè)金額占比43.4%，同比提高12.4個(gè)百分點(diǎn)，企業(yè)借給企業(yè)金額占比5.8%，同比提高12.4個(gè)百分點(diǎn)，企業(yè)提高4.6個(gè)百分點(diǎn)。
借貸資金用途以生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)為主。
6月份，用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的金額為88.5%，同比提高0.5個(gè)百分點(diǎn)。而用于家用消費目的明顯下降，金額占比1.7%，同比下降2.4個(gè)百分點(diǎn)。
借貸短期化
上述數據揭示出企業(yè)經(jīng)營(yíng)資金的進(jìn)一步緊張。
根據溫州中小企業(yè)促進(jìn)會(huì )會(huì )長(cháng)周德文介紹，溫州經(jīng)濟的形成大部分依賴(lài)當地的民間金融，在這波宏觀(guān)調控政策下，當地共計30多萬(wàn)家中小企業(yè)中，20%的中小企業(yè)倒閉或者停產(chǎn)與其資金緊張關(guān)系密切。
根據溫州中支2004年做過(guò)的一次測算，當地的民間資金容量達到了3000多億元。而經(jīng)過(guò)數年累積，民間資金容量已經(jīng)遠遠超過(guò)這個(gè)數據。溫州銀監局比較去年調查得出，用于民間借貸的資金達到400億。
“這個(gè)數據也已經(jīng)遠遠超過(guò)。”周德文認為。不過(guò)由于企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險的增強，目前當地民間借貸已經(jīng)開(kāi)始出現了“惜貸”現象。
記者在溫州采訪(fǎng)時(shí)了解到，當地一些中小企業(yè)主信奉“現金為王”，有的將主業(yè)停工，目的是為了籌集資金準備短線(xiàn)投機。這在溫州托運行業(yè)出現了苗頭，一些企業(yè)主利用行業(yè)優(yōu)勢將資金投入放貸，擔起了資金掮客角色。
風(fēng)險的增強導致民間惜貸。“民間借貸也講究門(mén)道，現在連三分利息也難找資金了。”輾轉在上海與溫州做低壓電器銷(xiāo)售的柳市商人黃信濟透露。
溫州中支該數據顯示民間借貸短期化也從另一個(gè)側面反映了這種惜貸狀況。6月份，溫州民間借貸期限在1個(gè)月內的發(fā)生額為696萬(wàn)元，比年初增加499萬(wàn)元；而借貸期限在1年以上的發(fā)生額為3616萬(wàn)元，比年初減少了793萬(wàn)元。
由此當地高利貸開(kāi)始泛濫。一個(gè)可以佐證的現象是，當地倒閉的6家企業(yè)中，民間借貸金額就高達4億多元，其中民間借貸利率高的可能超過(guò)月息三分。
借貸“紐帶”演變
“民間借貸風(fēng)險與銀行業(yè)的不良貸款一樣不可避免，但當前民間借貸中出現的新問(wèn)題應引起關(guān)注。”報告顯示，由于缺乏有效監管，溫州地區各類(lèi)擔保公司數量眾多，資質(zhì)良莠不齊，擔保公司違規從事高息融資活動(dòng)的現象非常普遍，如辦理票據貼現(收購光票)、保證金墊資、代還貸款等。
擔保公司的介入，打破了溫州傳統的借貸紐帶。若干年前，溫州的民間借貸發(fā)生主要攀附在親緣與地緣之上。最具代表的是融資方式為“呈會(huì )”。
而目前，這些現象雖還存在，但一些違規放貸的擔保公司與投資咨詢(xún)公司也參與擔當起了掮客角色。
這種現象去年以來(lái)就非常普及。
當地有關(guān)政府部門(mén)的調查顯示，去年前三季度，39家擔保機構為企業(yè)融資達到了50多億元。顯然，這與銀行當時(shí)還不到20億元發(fā)貸數據形成了矛盾。同時(shí)也說(shuō)明了通過(guò)擔保公司發(fā)放的資金并非銀行一個(gè)渠道。
“部分擔保公司具有明顯高利貸性質(zhì)的民間融資行為擾亂了正常的金融秩序，同時(shí)由于某些擔保公司業(yè)務(wù)操作不規范，容易產(chǎn)生民事糾紛，增加了社會(huì )不安定因素。”該份報告指出。
