| 今天我和大家分享MACD背離在股市中的應用 MACD是K線(xiàn)圖中最常用的一種技術(shù)指標之一，因此我想重點(diǎn)和各位們分享一下自己在MACD應用中的一點(diǎn)經(jīng)驗。之前我所講過(guò)的均線(xiàn)交叉買(mǎi)賣(mài)法，實(shí)際上是一種右側交易法，是在確認了股價(jià)轉勢之后才進(jìn)行操作的一種方法。而今天所講的MACD背離，實(shí)際上是一種左側交易法，當買(mǎi)賣(mài)信號出現時(shí)，股價(jià)其實(shí)還只運行到前一個(gè)趨勢的末端，并且不會(huì )出現明顯的反向操作的信號，因此交易的風(fēng)險要比之前講的均線(xiàn)交叉買(mǎi)賣(mài)稍大。 一、首先明確一個(gè)概念：什么叫頂背離和底背離？看圖一和圖二，在圖一中，指數創(chuàng )出了階段新高，而MACD卻沒(méi)有同步創(chuàng )出新高，第二個(gè)高點(diǎn)比第一個(gè)高點(diǎn)要低（最高點(diǎn)出現在圖中紅線(xiàn)位置），這就是一個(gè)標準的頂背離。在圖二中，指數創(chuàng )出階段新低，而MACD卻沒(méi)有同步創(chuàng )出新低，形成標準的底背離。   二、背離的修正：背離之后股價(jià)走勢要發(fā)生反轉，那么反轉運行到什么位置呢？一般說(shuō)來(lái)，會(huì )運行到第一次不背離的位置，此時(shí)背離的修復就已經(jīng)完成，之后的走勢與前面的背離就沒(méi)有任何關(guān)系了。當然，這個(gè)判斷標準準確率較低，尤其是在背離位和不背離位相差較小的情況下，對背離的修正判斷更容易發(fā)生錯誤。 三、頂背離和底背離的應用：背離是股價(jià)轉勢的信號，在背離出現時(shí)進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)操作，成功率在80%以上。在這里應提醒注意的是，不要鉆技術(shù)分析的牛角尖，一般說(shuō)來(lái)，60分鐘、日線(xiàn)和周線(xiàn)的背離最常用，如果是在30分鐘或者15分鐘K線(xiàn)上發(fā)生了背離，那么修復也將是小級別的，操作失誤的風(fēng)險大大增加。實(shí)際上這是一個(gè)小級別和大級別的問(wèn)題，比如說(shuō)在日線(xiàn)上發(fā)生了頂背離，賣(mài)出，這個(gè)操作是正確的。而在長(cháng)線(xiàn)上，這只股票可能長(cháng)期走牛，在幾天之后背離修正了，我可以再買(mǎi)回來(lái)，從而避開(kāi)一段下跌。而小級別的背離，修正可能當天就能完成，股價(jià)又重新回到原來(lái)的走勢中去，買(mǎi)賣(mài)操作就變得毫無(wú)意義甚至有可能輸掉手續費。 四、背離的失真：有些時(shí)候，背離出現后只進(jìn)行了小修正，在修正還沒(méi)有完成的時(shí)候又反身運行，形成二次背離甚至三次背離，此時(shí)在二次背離位進(jìn)行操作，成功率要比一次背離更大（圖三）。一般說(shuō)來(lái)，在弱勢市場(chǎng)中的底背離容易出現這種情況，因為市場(chǎng)弱勢，稍有反彈之后便會(huì )繼續向下。同樣，在強勢市場(chǎng)中的頂背離也容易出現。  五、幾點(diǎn)注意：1、背離，一定是股價(jià)創(chuàng )出新高（低）而MACD沒(méi)有同步創(chuàng )新高（低），否則就是同步，沒(méi)有操作指導性。剛開(kāi)始用這個(gè)指標，很容易把同步當成背離。2、背離一定要在兩條線(xiàn)交叉之后才能確認，否則只是背離的雛形，不可大倉位盲目操作（圖四）。3、發(fā)生了背離，股價(jià)出現反轉的可能性增大，這句話(huà)一定不能說(shuō)成①發(fā)生了背離，股價(jià)一定出現反轉②股價(jià)出現反轉，一定有背離出現③不發(fā)生背離，股價(jià)就不會(huì )反轉  六、幾個(gè)例子 例一：國陽(yáng)新能（600348）2010年10月8日之后的走勢（60分鐘線(xiàn)）股價(jià)連續3次出現頂背離后出現調整，調整到比不背離位稍低的位置開(kāi)始橫盤(pán)（圖五）  例二：中小板指（399005）日線(xiàn)2010年7月2日之后出現底背離，股價(jià)反彈至目標位后演變?yōu)榉崔D，而從長(cháng)線(xiàn)上看，這其實(shí)只是中小板指長(cháng)期牛市過(guò)程中的一次調整。（圖六） |
