編者按：本文來(lái)自微信公眾號“互聯(lián)網(wǎng)怪盜團”（ID:TMTphantom），作者：怪盜團團長(cháng)裴培，36氪經(jīng)授權發(fā)布。
2020年，受益于疫情導致的“宅家紅利”，幾乎所有互聯(lián)網(wǎng)細分行業(yè)的表現都不錯：
游戲行業(yè)表現非常好，無(wú)論是龍頭騰訊、網(wǎng)易，還是新生代莉莉絲、米哈游，其拳頭產(chǎn)品均取得了極佳的流水；手游出海也取得了極大的進(jìn)展，尤其以《原神》《萬(wàn)國覺(jué)醒》《使命召喚手游》為代表。
（當然，如果你只研究A股游戲行業(yè)，可能會(huì )得出2020年是手游小年的錯誤結論。因為2020年游戲行業(yè)的增長(cháng)焦點(diǎn)已經(jīng)完全與A股上市公司無(wú)關(guān)了。）
電商行業(yè)在渡過(guò)一季度的物流瓶頸期之后，從二季度開(kāi)始復蘇，阿里、京東、拼多多、美團的業(yè)績(jì)都還不錯，社區團購又打開(kāi)了一個(gè)新的增長(cháng)突破口。當然，由社區團購引發(fā)的反壟斷爭議又是另一個(gè)話(huà)題了。
直播行業(yè)在帶貨直播的推動(dòng)之下繼續增長(cháng)，滲透率繼續提升?？纯?a target="_blank" >快手的招股說(shuō)明書(shū)就知道，2020年對三大直播類(lèi)型（秀場(chǎng)、游戲、帶貨）而言都是一個(gè)不錯的年份，而且這三大類(lèi)型的交叉變現越來(lái)越明顯了。
短視頻行業(yè)的疆域還在不斷拓寬：首先是微信推出了視頻號，迅速積累了2億以上的DAU；其次是頭條系提出了“中視頻”的概念，其實(shí)B站做的也是“中視頻”；與此同時(shí)，抖音的廣告收入還在飆升，短視頻在分走越來(lái)越大的廣告主預算。
互聯(lián)網(wǎng)教育以及知識付費行業(yè)更不用說(shuō)，宅家紅利大大推進(jìn)了網(wǎng)課、遠程培訓的發(fā)展速度。以騰訊會(huì )議、釘釘為代表的遠程辦公功能也取得了巨大進(jìn)展，相信大部分打工人都深有感觸。
除了一些受到疫情影響太直接的細分行業(yè)，例如OTA（酒店/旅行預訂）、電影/演出票務(wù)，整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)在2020年過(guò)得還不錯，龍頭公司過(guò)得尤其不錯。只有一個(gè)細分行業(yè)除外——這個(gè)行業(yè)沒(méi)有受到疫情的直接影響（甚至應該受益），卻在2020年被打得落花流水；無(wú)論在用戶(hù)眼中還是資本市場(chǎng)眼中，存在感都降低到了歷史最低點(diǎn)。
沒(méi)錯，你猜對了，這個(gè)悲催的行業(yè)就是長(cháng)視頻。如果你不是這個(gè)行業(yè)的從業(yè)人員，你很可能已經(jīng)忘記它的存在了……
有句俗話(huà)怎么說(shuō)的來(lái)著(zhù)？贏(yíng)球不可怕，缺誰(shuí)誰(shuí)尷尬。
在理論上，2020年是最適合長(cháng)視頻平臺出業(yè)績(jì)的時(shí)候，你很難想象比這更有利的外部環(huán)境了：
大部分人宅在家里，而且是全家一起宅在家里。
電影院和演出場(chǎng)館大半年不開(kāi)門(mén)（線(xiàn)下競爭對手幾乎消失）。
人們有了大塊娛樂(lè )時(shí)間，而不是碎片娛樂(lè )時(shí)間（后者被認為更有利于短視頻，前者顯然更有利于長(cháng)視頻）。
即便在復工之后，很多單位也鼓勵在家辦公，從而創(chuàng )造了大量的摸魚(yú)時(shí)間（或者叫追劇時(shí)間）。
放在足球比賽里，這就叫做穩贏(yíng)的局，不贏(yíng)個(gè)大比分說(shuō)不過(guò)去；不但要贏(yíng)，而且要建立一個(gè)王朝的基礎，要讓多年以后的人回憶起來(lái)還覺(jué)得是經(jīng)典。
結果，長(cháng)視頻行業(yè)搞砸了。我上次見(jiàn)到這么大的順風(fēng)局搞砸，還要追溯到2005年的伊斯坦布爾之夜，我至今還忘不了米蘭球迷當時(shí)的表情……
歷數一下四大長(cháng)視頻平臺今年的表現；請注意，下面使用的全部是公開(kāi)數據：
愛(ài)奇藝仍然在虧損，最近一個(gè)季度的營(yíng)業(yè)虧損率為17%；雖然同比確實(shí)有大幅收窄，但是在未來(lái)幾個(gè)季度內實(shí)現盈利的可能性很低。2020年，愛(ài)奇藝的營(yíng)業(yè)收入是個(gè)位數增長(cháng)，其中三季度還出現了下滑。
騰訊視頻已經(jīng)從母公司騰訊的財報之中基本消失……我們只知道，騰訊視頻的廣告收入仍然在下降，騰訊的廣告業(yè)務(wù)現在基本就依賴(lài)微信朋友圈和小程序了。2020年二季度以來(lái)，投資人已經(jīng)完全不關(guān)心騰訊視頻了，只關(guān)心微信視頻號。
優(yōu)酷也從母公司阿里的財報之中基本消失了……阿里大文娛今年以來(lái)一直在收縮戰線(xiàn)，總體收入呈現停滯或下滑的趨勢，由此可見(jiàn)優(yōu)酷的收入狀況不會(huì )太好。話(huà)說(shuō)回來(lái)，阿里的投資人也一直沒(méi)怎么關(guān)心過(guò)優(yōu)酷。
芒果超媒是唯一一個(gè)實(shí)現穩定盈利的長(cháng)視頻平臺，2020年前三季度的扣非凈利潤為14.5億元人民幣，同期營(yíng)業(yè)收入增長(cháng)了15%。在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，這個(gè)規模和增速只能算“還不錯”而已（畢竟今年的優(yōu)質(zhì)公司太多了），但這已經(jīng)是長(cháng)視頻行業(yè)交出的最好的一份答卷了。
很顯然，廣告主不喜歡長(cháng)視頻平臺。品牌廣告主會(huì )更傾向于抖音，面向年輕人的更傾向于B站，面向下沉市場(chǎng)的更傾向于快手，現在又多出了視頻號這個(gè)選擇。我估計，整個(gè)2020年，三大長(cháng)視頻平臺的廣告收入很可能同比下滑了15-20%。就算明年經(jīng)濟復蘇、廣告主預算猛增，我覺(jué)得長(cháng)視頻平臺的廣告業(yè)務(wù)也不會(huì )有春天——每個(gè)人都知道，長(cháng)視頻廣告的效果很差。
付費會(huì )員業(yè)務(wù)表現稍微好一點(diǎn)，但也就那么回事。最近一個(gè)季度，騰訊視頻的付費會(huì )員數為1.2億，同比增長(cháng)20%；愛(ài)奇藝的付費會(huì )員數為1.05億，同比基本不變；優(yōu)酷沒(méi)有公布付費會(huì )員數，我估計同比也是基本不變。在漫長(cháng)的“宅家紅利期”，長(cháng)視頻行業(yè)并未迎來(lái)多少付費會(huì )員增長(cháng)，會(huì )員價(jià)格也幾乎沒(méi)有上升。如果沒(méi)有各種各樣的付費聯(lián)動(dòng)活動(dòng)，例如與電商平臺、音頻平臺的聯(lián)動(dòng)，恐怕長(cháng)視頻會(huì )員數字會(huì )更難看。
直到現在還有人寄希望于長(cháng)視頻平臺能做出一波巨幅的付費會(huì )員增長(cháng)。這些人的口頭禪是：“奈飛在美國能做到這么高的付費滲透率，憑什么愛(ài)優(yōu)騰在中國不行？”簡(jiǎn)直是癡人說(shuō)夢(mèng)，誰(shuí)規定中國的愛(ài)優(yōu)騰一定能對標美國的奈飛？你想買(mǎi)奈飛就去美國買(mǎi)唄，太平洋又沒(méi)加蓋。
本怪盜團在此做出一個(gè)大膽預言：既然在2020年這么好的局勢下，長(cháng)視頻平臺還是這樣萎靡不振，那么它們今后也發(fā)展不起來(lái)了。它不可能再得到更好的發(fā)展機遇，天時(shí)地利人和全部用盡了，卻既沒(méi)有吸引用戶(hù)，也沒(méi)有取悅廣告主，更沒(méi)有打敗競爭對手。
本來(lái)大家還指望愛(ài)優(yōu)騰之間能來(lái)一個(gè)并購整合，三大變成兩大甚至一大，就可以盈利了。自從反壟斷指引出臺，再也沒(méi)人敢做這種夢(mèng)了，至少兩三年內不敢做。講真，所謂“過(guò)度競爭”根本就不是長(cháng)視頻行業(yè)萎靡不振的理由?？纯椿ヂ?lián)網(wǎng)行業(yè)的其他細分領(lǐng)域就知道了——游戲行業(yè)、電商行業(yè)、直播行業(yè)、短視頻行業(yè)，哪個(gè)不是還有三四個(gè)甚至七八個(gè)主要公司，哪個(gè)需要在兼并到只剩一家公司之后才能盈利？
前一段時(shí)間，本怪盜團跟一些影視行業(yè)的朋友聊天，我們都感嘆——長(cháng)視頻真是一個(gè)讓人非常痛苦的行業(yè)，產(chǎn)業(yè)鏈上幾乎每個(gè)環(huán)節都很痛苦，絕大部分人過(guò)得都不嗨皮：
作為平臺方，長(cháng)視頻平臺一直在虧損，在互聯(lián)網(wǎng)巨頭體系內的地位越來(lái)越比不上短視頻、直播，增長(cháng)速度也有限。平臺運營(yíng)方肯定是痛苦的。
作為內容方，制作公司/出品公司絕大部分也很痛苦，一邊要滿(mǎn)足平臺的各種苛刻要求、配合它們的奇思妙想，一邊又享受不到太高的利潤，還要承受很長(cháng)的回款周期。
作為用戶(hù)，視頻平臺的觀(guān)眾也不太高興，我就沒(méi)見(jiàn)過(guò)幾個(gè)對現在的大劇滿(mǎn)意的觀(guān)眾。就算是對自己喜歡的劇，他們也是跳著(zhù)看；而且一年到頭，他們也就能遇到一兩部喜歡的劇。
整個(gè)行業(yè)本來(lái)存在一個(gè)最終BOSS，那就是明星，全行業(yè)是給他們打工的。但是自從2018年的限薪+查稅風(fēng)暴以來(lái)，明星也開(kāi)始痛苦起來(lái)。瘦死的駱駝比馬大，他們仍然是整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈上賺得最多的人，只是比以前大幅收縮了。
投資人就更不用說(shuō)了，無(wú)論是一級市場(chǎng)還是二級市場(chǎng)投資人，能在長(cháng)視頻行業(yè)賺大錢(qián)的人……存在過(guò)嗎？至少二級市場(chǎng)已經(jīng)形成了共識，長(cháng)視頻就是股東價(jià)值毀滅者，現在就連炒概念也不會(huì )炒長(cháng)視頻了。
我見(jiàn)過(guò)很多燒錢(qián)的行業(yè)。但是，燒錢(qián)燒到大家都痛苦、燒錢(qián)燒到?jīng)]有明顯受益者的行業(yè)，還是不多見(jiàn)的。前幾個(gè)月社區團購流行的時(shí)候，有投資人對我說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)巨頭應該在社區團購上面少燒錢(qián)，把錢(qián)拿去投資光刻機、宇宙飛船，這樣才有利于中國的長(cháng)期國運。
我對他說(shuō)：錯，社區團購再怎么燒錢(qián)，最終還是有利于消費者的（可能也有利于團長(cháng)），肉爛在了鍋里。長(cháng)視頻的燒錢(qián)則是一個(gè)莫名其妙、不能讓消費者獲利的行為。我們應該建議互聯(lián)網(wǎng)巨頭把長(cháng)視頻業(yè)務(wù)給關(guān)了，拿錢(qián)去投光刻機、宇宙飛船才對。
最近十年，互聯(lián)網(wǎng)巨頭對長(cháng)視頻的大舉滲透和改造，對于內容質(zhì)量而言幾乎沒(méi)有任何正面意義。昨天我在幾個(gè)微信群里做了一個(gè)小測試，問(wèn)大家最喜歡的國產(chǎn)劇都有哪些，結果絲毫不令我意外：
無(wú)論是對于80后、90后還是95后而言，喜歡的都是至少十年以前的老劇了?！墩鐙謧鳌肥俏铱吹降某銎窌r(shí)間最晚的答案；《亮劍》《大明王朝1566》就不用說(shuō)了；《還珠格格》《雍正王朝》還是老當益壯；更不要說(shuō)央視四大名著(zhù)這種上古大神，不論你是幾零后，都會(huì )很喜歡。沒(méi)有任何人主動(dòng)提到一部“S級大劇”或“IP大劇”，一個(gè)也沒(méi)有。
我甚至很好奇地問(wèn)一位90后小妹妹，既然她很喜歡某流量明星，為什么卻沒(méi)有把那位流量明星主演的大劇列入“自己最喜歡的國產(chǎn)劇”之列。她干脆利落地回答：“我很喜歡他這人，但他演的那部劇是垃圾，就醬?！?/p>
怪不得大家都說(shuō)“來(lái)自粉絲的吐槽最為致命”呢。
“長(cháng)視頻行業(yè)為什么搞不好”是一個(gè)很復雜、很難講清楚的話(huà)題。本怪盜團以前寫(xiě)過(guò)一篇文章論述這個(gè)話(huà)題。如果要講清楚，可能要冒很大的風(fēng)險，是一件吃力不討好的事情。無(wú)論如何，我只想說(shuō)：互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)對傳統影視行業(yè)的改造失敗了。
當互聯(lián)網(wǎng)公司去改造游戲時(shí)，中國根本就不存在單機游戲行業(yè)，游戲產(chǎn)品及發(fā)行體系等于是被互聯(lián)網(wǎng)公司從無(wú)到有建立起來(lái)的。
當互聯(lián)網(wǎng)公司去改造零售時(shí)，消費者確實(shí)以更低的價(jià)格買(mǎi)到了質(zhì)量更有保證的東西，商品和品牌豐富程度提升了，便捷程度更是提升了。
當互聯(lián)網(wǎng)公司去改造餐飲服務(wù)時(shí)，消費者確實(shí)享受到了較好的外賣(mài)體驗，到店體驗也有了一些提升，餐飲商家也確實(shí)提升了運營(yíng)效率。
當互聯(lián)網(wǎng)公司去改造金融時(shí)，情況復雜了一些，并非總是成功；但是我們至少擁有了便捷的第三方支付，真的扔掉了錢(qián)包。
然而，互聯(lián)網(wǎng)公司對影視行業(yè)的改造，既沒(méi)有帶來(lái)更好的內容，也沒(méi)有帶來(lái)更好的商業(yè)模式?？雌饋?lái)，長(cháng)視頻行業(yè)的盤(pán)子好像是做大了一點(diǎn)，其實(shí)也沒(méi)多大，加起來(lái)也就幾百億而已。最重要的是，在這個(gè)看似比較大的盤(pán)子里，大部分人要么在虧錢(qián)，要么在很痛苦、很卑微地賺點(diǎn)辛苦錢(qián)。這個(gè)行業(yè)被玩成了既不叫好又不叫座的行業(yè)。
我認識的影視行業(yè)的創(chuàng )作者無(wú)不吐槽長(cháng)視頻平臺如何不專(zhuān)業(yè)、急功近利；平臺的人又無(wú)不吐槽創(chuàng )作者如何不接地氣、效率不高。一個(gè)健康成長(cháng)的產(chǎn)業(yè)鏈應該讓大家一起賺錢(qián)、和氣生財；而這樣一個(gè)大家互相仇視、都覺(jué)得自己虧了的產(chǎn)業(yè)鏈，我就不評論了。
到底應該怎么辦呢？再過(guò)三五年，還會(huì )有長(cháng)視頻這個(gè)行業(yè)存在嗎？
或許，到最后我們會(huì )發(fā)現，一切也沒(méi)什么大不了的：十幾年前也沒(méi)有長(cháng)視頻平臺，大家不也就這樣過(guò)來(lái)了。全世界的長(cháng)視頻平臺也就成了一個(gè)奈飛（強調一句，YouTube不是“長(cháng)視頻平臺”），回到十幾年前的局面不一定是壞事。
又或許，到最后我們就從根本上不需要“長(cháng)視頻”這種娛樂(lè )形式了。誰(shuí)知道呢？
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