摘要
【廣發(fā)證券三年市值蒸發(fā)1200億 業(yè)績(jì)報憂(yōu)還要募資150億】廣發(fā)證券(000776.SZ)5月8日晚披露非公開(kāi)發(fā)行A股股票預案，擬募資不超過(guò)150億元用于補充公司資本金和營(yíng)運資金，發(fā)行對象為包括公司第一大股東吉林敖東在內的不超過(guò)十名(含十名)特定對象。事實(shí)上，廣發(fā)證券A股在2015年4月9日創(chuàng )下歷史最高價(jià)32.88元，與今年最低價(jià)3月23日15.45元相比，A股市值蒸發(fā)了1031.86億元。
最新價(jià)：15.93
漲跌額：0.08
漲跌幅：0.50%
成交量：24萬(wàn)手
成交額：3.87億元
換手率：0.41%
市盈率：19.89
總市值：1214.03億
廣發(fā)證券(000776.SZ)5月8日晚披露非公開(kāi)發(fā)行A股股票預案，擬募資不超過(guò)150億用于補充公司資本金和營(yíng)運資金，發(fā)行對象為包括公司第一大股東吉林敖東在內的不超過(guò)十名(含十名)特定對象。
受到該消息影響，5月9日廣發(fā)證券A、H股齊跌，其中A股下跌1.37%，當日報收15.85元，H股跌1.31%，報收13.58港元。
事實(shí)上，廣發(fā)證券A股在2015年4月9日創(chuàng )下歷史最高價(jià)32.88元，與今年最低價(jià)3月23日15.45元相比，A股市值蒸發(fā)了1031.86億元。
春風(fēng)得意須募資。在A(yíng)股歷史最高價(jià)第二天也即2015年4月10日，廣發(fā)證券(01776.HK)登陸港交所，第二個(gè)交易日4月13日創(chuàng )下最高價(jià)26.95港元，與今年最低價(jià)4月26日13.32港元相比，H股市值蒸發(fā)231.96億港元，折合約188.44億人民幣。
在業(yè)績(jì)方面，廣發(fā)證券4月25日披露一季報，今年1-3月公司營(yíng)業(yè)收入為38.64 億元，比去年同期了下降21.34%，實(shí)現凈利潤15.26億元，同比下降28.63%。
券商同行紛紛補血，廣發(fā)跟風(fēng)募資150億元
5月8日，廣發(fā)證券公告披露非公開(kāi)發(fā)行A股股票預案，本次非公開(kāi)發(fā)行 A 股股票數量不超過(guò)11.8億股，發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準日前20個(gè)交易日公司A股股票交易均價(jià)的90%。
作為廣發(fā)證券的大股東，吉林敖東擬認購的金額為募資總額上限乘以22.23%，約為33.35億元。
此次募集150億元資金，廣發(fā)證券擬使用不超過(guò)40億元用于加快推進(jìn)集團化戰略、增加對全資子公司的投入；不超過(guò) 65 億元提升證券金融服務(wù)能力，主要用于
融資融券、股票質(zhì)押等資本中介業(yè)務(wù)；不超過(guò)25億元用于拓展 FICC 業(yè)務(wù)，主要用于固定收益等投資；不超過(guò) 15 億用于進(jìn)一步提升科技金融支持業(yè)務(wù)發(fā)展的能力，加大對信息技術(shù)系統等的投入；不超過(guò) 5 億元用于其他營(yíng)運資金安排 。
近期包括廣發(fā)證券在內，多個(gè)上市券商開(kāi)始募資“補血”發(fā)展業(yè)務(wù)。海通證券4月26日公告稱(chēng)，擬非公開(kāi)發(fā)行募集資金總額不超過(guò)人民幣200億元。華泰證券2017年5月27日公告稱(chēng)，擬非公開(kāi)發(fā)行募集資金不超過(guò)260億元，其在今年3月20日公告表示已獲證監會(huì )批復。
申萬(wàn)宏源2017年1月披露預案，今年1月30日正式完成融資規模約120億元的非公開(kāi)發(fā)行。東方證券去年年底完成歷時(shí)8個(gè)月的非公開(kāi)發(fā)行，融資規模約110億元。
業(yè)績(jì)靠天吃飯，廣發(fā)一季度成績(jì)不佳
業(yè)績(jì)方面，廣發(fā)證券在2015 年、2016 年、2017 年分別實(shí)現營(yíng)業(yè)收入 334.47億元、207.14 億元、215.76 億元，同比增長(cháng)率分別為149.70%、-38.07%、4.16%。
凈利潤方面，廣發(fā)證券在2015 年、2016 年、2017 年分別為132.01 億元、80.30 億元、85.95億元，同比增長(cháng)率分別為162.83%、-39.17%、7.04%。
科目時(shí)間2017年2016年2015年
營(yíng)業(yè)總收入(元)215.76億元207.143億元334.47億元
營(yíng)業(yè)總收入同比增長(cháng)率4.16%-38.07%149.70%
凈利潤(元)85.95億元80.30億元132.01億元
凈利潤同比增長(cháng)率7.04%-39.17%162.83%
而今年一季度，廣發(fā)證券并沒(méi)有停止業(yè)績(jì)頹勢。4月25日公司披露一季報，今年前三個(gè)月，廣發(fā)證券營(yíng)業(yè)收入為38.64 億元，同比增長(cháng)率-21.34%，實(shí)現凈利潤15.26億元，同比增長(cháng)率-28.63%。
隨后4月份廣發(fā)證券實(shí)現營(yíng)業(yè)收入6.78億元，同比減少42.7%，凈利潤3.18億元，同比減少39.8%。
首創(chuàng )證券研報指出，在國際資本市場(chǎng)沖擊、IPO審核持續收緊以及資管新規落地在即的影響下，券商各項業(yè)務(wù)均受到一定程度的影響。
昔日內資券商在港最大IPO長(cháng)期破發(fā)，市值不敵上市募資
在港股市場(chǎng)上，廣發(fā)證券表現也不盡如人意。2015年4月10日登陸港交所時(shí)，廣發(fā)證券共計發(fā)行約14.8億股，其中香港公開(kāi)發(fā)售2.96億股(約占20%)，國際發(fā)售11.84億股(約占80%)，發(fā)行價(jià)格為18.85港元。
在行使超額配售權2.22億股H股后，廣發(fā)證券H股共計募資320.83億港元，H股股本達到了17.02億股。
這也使得廣發(fā)證券成為內資券商在港規模最大的IPO。不過(guò)上市后不到三個(gè)月，廣發(fā)證券H股即跌破了18.85港元的發(fā)行價(jià)。
根據當時(shí)的招股書(shū)披露，廣發(fā)證券H股募資約50%用于發(fā)展財富管理業(yè)務(wù)，主要方向為發(fā)展融資融券業(yè)務(wù)，約30%用于國際業(yè)務(wù)，加大對富裕華人聚集的國家或地區的境外財富管理業(yè)務(wù)的投資，約20%用于發(fā)展投資管理業(yè)務(wù)、投資銀行業(yè)務(wù)和交易及機構客戶(hù)服務(wù)業(yè)務(wù)。
今年4月24日，富邦金控(Fubon Financial Holding Co，Ltd)以每股均價(jià)14.1316港元拋售廣發(fā)證券85.46萬(wàn)股H股，涉資約1207.7萬(wàn)港元，減持后，富邦金控持股數目為8455.51萬(wàn)股，比例由5.02%降至4.97%。
截至5月10日收盤(pán)，廣發(fā)證券H股收報13.56港元，港股市值230.76億港元，不敵三年前上市募資金額320.83億港元。
