KDJ指標是隨機指標的簡(jiǎn)稱(chēng)，是反映超買(mǎi)超賣(mài)型的一種技術(shù)指標。KDJ指標由三條曲線(xiàn)組成，分別是指標線(xiàn)K、指標線(xiàn)D、指標線(xiàn)J.這三條曲線(xiàn)中波動(dòng)最快的是指標線(xiàn)J，指標線(xiàn)K次之，指標線(xiàn)D的波動(dòng)最為緩慢。
三個(gè)指標線(xiàn)各有各的含義，指標線(xiàn)K值變化較快，當數值大于90時(shí)為超買(mǎi)，數值小于10時(shí)為超賣(mài)。指標線(xiàn)D值大于70時(shí)，說(shuō)明股價(jià)處于超買(mǎi)；指標線(xiàn)D值小于30時(shí)，說(shuō)明股價(jià)處于超賣(mài)。指標線(xiàn)J值大于100時(shí)，說(shuō)明股價(jià)處于超買(mǎi)；指標線(xiàn)J值小于0時(shí)，說(shuō)明股價(jià)處于超賣(mài)。
三條線(xiàn)相互交叉，因此可以從交叉點(diǎn)位置尋找合適買(mǎi)點(diǎn)。當指標線(xiàn)K和指標線(xiàn)D的交叉發(fā)生在20以下時(shí)，為指標金叉，說(shuō)明指標處于上漲的趨勢中，是買(mǎi)入的時(shí)機；當交叉發(fā)生在80以上時(shí)，為指標死叉，說(shuō)明指標處于下跌趨勢，是賣(mài)出的時(shí)機。 KDJ指標是技術(shù)分析指標中常用指標之一，具有很高的實(shí)戰參考價(jià)格，尤其是在中短線(xiàn)操作中有很好的實(shí)戰效果，因此，投資者可以繼續研究該工具的使用方法。
日周月K線(xiàn)中的KDJ指標的不同形態(tài)
1、當KDJ指標在日、周、月K線(xiàn)下出現金叉，此時(shí)無(wú)論從長(cháng)期還是短期來(lái)看，都是買(mǎi)入機會(huì )，所以堅決買(mǎi)入。如果同時(shí)日K線(xiàn)下的KDJ指標值小于20.那么更是當前買(mǎi)入的機會(huì )。
2、如果日線(xiàn)下KDJ出現金叉，周、月線(xiàn)下的KDJ在高位運行，那么長(cháng)遠來(lái)看不宜買(mǎi)入;而如果短時(shí)間內買(mǎi)入，那么做超短線(xiàn)必須快進(jìn)快出，這樣的個(gè)股在一定的風(fēng)險。
3、如果KDJ在日線(xiàn)下金叉，周線(xiàn)下KDJ趨勢向下，而月K線(xiàn)下KDJ趨勢向上，那么很可能面臨的是洗盤(pán)形態(tài)，此時(shí)應當注意成交量的變化，如果成交量縮小，那么就是洗盤(pán)行為;如果放大，繼續觀(guān)望。
4、KDJ出現在日 、周、月線(xiàn)下高位運行，那么不管是長(cháng)期來(lái)看，還是短期來(lái)看，都有很大的風(fēng)險，不宜買(mǎi)入，應當觀(guān)望。
靈活運用KDJ獲利就跑
KDJ本身比較靈敏，為了投資的安全性，KDJ滿(mǎn)足的條件越多越可靠。我們不僅要選擇的個(gè)股滿(mǎn)足對應的KDJ出現金叉買(mǎi)入信號，還要確定個(gè)股處于超賣(mài)狀態(tài)下，KDJ指標中50為強弱分水嶺。所以買(mǎi)入個(gè)股時(shí)對應的KDJ數值小于20，那么買(mǎi)入的信號最強烈，是雙重信號的疊加。接下來(lái)短期內最少會(huì )有一波強勢反彈。此時(shí)買(mǎi)入獲利就要出逃。
KDJ指標是一個(gè)靈敏的指標，但是周期不同還會(huì )有一定的遲滯性。所以此時(shí)可以選擇分鐘周期下的KDJ指標.比如30分鐘、60分鐘KDJ指標。它們的用法都和日K線(xiàn)下的KDJ指標用法相同。 ＫＤＪ指標的應用的基礎
KD都在0－100的區間內波動(dòng)，50為多空均衡線(xiàn)．如果處在多方市場(chǎng)，50是回檔的支撐線(xiàn)；如果處在空方市場(chǎng)，50是反彈的壓力線(xiàn)．
Ｋ線(xiàn)進(jìn)入90以上為超買(mǎi)區，10以下為超賣(mài)區；Ｄ線(xiàn)進(jìn)入80以上為超買(mǎi)區，20以下為超賣(mài)區．宜注意把握買(mǎi)賣(mài)時(shí)機．
Ｋ線(xiàn)在低位上穿Ｄ線(xiàn)為買(mǎi)入信號，Ｋ線(xiàn)在高位下穿Ｄ線(xiàn)為賣(mài)出信號．
高檔區Ｄ線(xiàn)的Ｍ形走向是常見(jiàn)的頂部形態(tài)，第二頭部出現時(shí)及Ｋ線(xiàn)二次下穿Ｄ線(xiàn)時(shí)是賣(mài)出信號．低檔區Ｄ線(xiàn)的Ｗ形走向是常見(jiàn)的底部形態(tài)，第二底部出現時(shí)及Ｋ線(xiàn)二次上穿Ｄ線(xiàn)時(shí)是買(mǎi)入信號，若與價(jià)格走向發(fā)生背離，分別稱(chēng)為頂背離和底背離，買(mǎi)賣(mài)信號可信度極高．
Ｊ值可以大于100或小于0.Ｊ值是為ＫＤ買(mǎi)賣(mài)信號是否可以采取行動(dòng)提供可信判斷．通常，當Ｊ值大于100或小于0時(shí)被視為采取買(mǎi)賣(mài)行動(dòng)的時(shí)機．
ＫＤＪ本質(zhì)上是一個(gè)隨機性的波動(dòng)指標，故計算式中的Ｎ值通常取值較小，以5至14為宜，可以根椐市場(chǎng)或商品的特點(diǎn)選用．不過(guò)，將ＫＤＪ應用于周線(xiàn)圖或線(xiàn)圖上，也可以作為中長(cháng)期預測的工具．
Ｋ.Ｄ.Ｊ曲線(xiàn)運行的狀態(tài)
當Ｊ曲線(xiàn)開(kāi)始在底部(50以下）向上突破Ｋ曲線(xiàn)時(shí)，說(shuō)明股價(jià)的弱勢整理格局可能被打破，股價(jià)短期將向上運動(dòng)，投資者可以考慮少量長(cháng)線(xiàn)建倉．
當Ｊ曲線(xiàn)向上突破Ｋ曲線(xiàn)并迅速向上運動(dòng)，同時(shí)Ｋ曲線(xiàn)也向上突破Ｄ曲線(xiàn)，說(shuō)明股價(jià)的中長(cháng)期上漲行情已經(jīng)開(kāi)始，投資者可以加大買(mǎi)入股票的力度．
當Ｋ，Ｄ，Ｊ曲線(xiàn)開(kāi)始擺脫前期窄幅盤(pán)整的區間并同時(shí)向上快速運動(dòng)時(shí)，說(shuō)明股價(jià)已經(jīng)進(jìn)入短線(xiàn)強勢拉升行情，投資者應堅決持股待漲．
當Ｊ曲線(xiàn)經(jīng)過(guò)一段快速向上運動(dòng)的過(guò)程后開(kāi)始在高位(80以上）向下掉頭時(shí)，說(shuō)明股價(jià)短期上漲過(guò)快，將開(kāi)始短線(xiàn)調整，投資者可以短線(xiàn)賣(mài)出股票．
當Ｄ曲線(xiàn)也開(kāi)始在高位向下掉頭時(shí)，說(shuō)明股價(jià)的短期上漲行情可能結束，投資者應中線(xiàn)賣(mài)出股票．
當Ｋ曲線(xiàn)也開(kāi)始在高位向下掉頭時(shí)，說(shuō)明股價(jià)的中短期上漲行情已經(jīng)結束，投資者應全部清倉離場(chǎng)．
當Ｋ，Ｄ，Ｊ曲線(xiàn)從高位同時(shí)向下運動(dòng)時(shí)，說(shuō)明股價(jià)的下跌趨勢已經(jīng)形成，投資者應堅決持幣觀(guān)望．
通過(guò)ＫＤＪ與股價(jià)背離的走勢，判斷股價(jià)頂底也是頗為實(shí)用的方法：
Ａ) 股價(jià)創(chuàng )新高，而ＫＤ值沒(méi)有創(chuàng )新高，為頂背離，應賣(mài)出；
Ｂ）股價(jià)創(chuàng )新低，而ＫＤ值沒(méi)有創(chuàng )新低，為底背離，應買(mǎi)入；
Ｃ）股價(jià)沒(méi)有創(chuàng )新高，而ＫＤ值創(chuàng )新高，為頂背離，應賣(mài)出；
Ｄ）股價(jià)沒(méi)有創(chuàng )新低，而ＫＤ值創(chuàng )新低，為底背離，應買(mǎi)入；
